Flicka, la pouliche rétive que Ken a réussi à apprivoiser, a donné naissance à un étonnant poulain blanc. L'ascendance exceptionnelle de Thunderhead laisse espérer qu'il peut devenir un excellent cheval de course. Ken soumet le poulain à un entraînement intensif. Thunderhead se révèle imbattable mais indomptable car son instinct le conduit sans cesse vers les chevaux sauvages dont il veut devenir le chef et l'étalon. Engagé dans sa première course, Thunderhead, le cheval rebelle, désarçonne son jockey et finit seul le parcours...